İşletmenin kâr göstermesi ile ödeme yapabilecek nakde sahip olması farklı durumlardır. Vadeli satışların artması muhasebe gelirini yükseltebilir; ancak tahsilat gerçekleşmeden banka hesabında kullanılabilir para oluşmaz. Konkordato hazırlığında ödeme planının nakit akışıyla ilişkilendirilmesi bu nedenle önemlidir.
Tahsilatı satış tarihinden ayırın
Nakit akışı hazırlanırken fatura tutarları tahsil edileceği döneme yerleştirilmelidir. Tahsilat vadeleri, geçmiş müşteri davranışı ve vadesi geçen alacaklar birlikte incelenmelidir. Planın yalnızca tüm müşterilerin tam zamanında ödeme yapacağı varsayımına dayanması kırılgan bir sonuç yaratabilir.
Örneğin tamamen varsayımsal bir çalışmada, bir ayın başındaki nakit 500.000 TL, ay içindeki tahsilatlar 2.000.000 TL ve toplam ödemeler 2.300.000 TL ise dönem sonu nakit 200.000 TL olur. Tahsilatların 400.000 TL’si sonraki aya kayarsa aynı ay 200.000 TL finansman açığı oluşur. Satış hacmi değişmediği halde tahsilat zamanlaması ödeme kapasitesini değiştirmiştir.
Faaliyetin devamı için gerekli ödemeleri görünür yapın
Personel, kira, enerji, mal ve hizmet alımları, vergi ve diğer düzenli ödemeler plan içinde yer almalıdır. Ödeme tarihleri üzerinden çalışmak, ay toplamında görünmeyen kısa süreli nakit açıklarını tespit etmeyi sağlar. Gerektiğinde haftalık plan, aylık tablonun yanında kullanılabilir.
Stok alımları, müşteri vadeleri ve tedarikçi vadeleri birlikte değerlendirilmelidir. İşletmenin faaliyet hacmini artırma hedefi varsa bu artışın ihtiyaç duyacağı işletme sermayesi de hesaplanmalıdır.
Kaynakları niteliğine göre ayırın
Faaliyet tahsilatları, varlık satışları, sermaye katkıları ve finansman girişleri ayrı satırlarda gösterilmelidir. Henüz kesinleşmemiş finansman, kullanılabilir nakit gibi sunulmamalıdır. Varlık satışlarının bedeli ve gerçekleşme zamanı için dayanaklar açıklanmalıdır.
Alternatif senaryolar hazırlayın
Temel senaryonun yanında tahsilatların geciktiği veya giderlerin arttığı bir senaryo oluşturmak yararlıdır. Amaç yalnızca daha düşük bir sonuç göstermek değildir; hangi değişkenin ödeme planını ne ölçüde etkilediğini anlamaktır.
Ödeme planı, işletmenin faaliyeti için gereken nakit ile önerilen borç ödemelerini birlikte karşılayabilmelidir. Tek bir dönem sonu toplamı yerine ara dönemlerdeki açıklar da izlenmelidir.
Gerçekleşmeleri düzenli karşılaştırın
Plan hazırlandıktan sonra gerçekleşen tahsilat ve ödemelerle karşılaştırılmalıdır. Önemli sapmaların nedeni açıklanmalı, gelecekteki tahminlere etkisi değerlendirilmelidir. Böylece nakit akışı tablosu yalnızca başlangıç dosyası değil, yönetimin kullanabileceği bir takip aracı olur.
Mali hazırlık ve senaryo çalışmaları için Konkordato Danışmanlığı ve Finansal Raporlama sayfamızı inceleyebilir, işletmenizin ihtiyaçlarını görüşmek üzere bize ulaşabilirsiniz.
İlgili rehberler: Alacak ve borç mutabakatı ve finansal tahminler ve gerçekçi varsayımlar.
Bir Yorum Yazın